Atr
Average True Range, c'est un indicateur technique de la volatilité développé par J.Welles.
A la base conçu pour être utilisé sur les matières premières, il s'applique aujourd'hui à tous les marchés.
Par ailleurs on s'en sert aussi pour placer ses niveaux de stoploss en fonction de la volatilité que l'indicateur nous donne.
Le True Range est la plus grande des distances suivantes :
- La distance entre le haut du jour et le bas du jour.
- La distance entre la clôture de la veille et le haut du jour.
- La distance entre la clôture de la veille et le bas du jour.
L’Average True Range est une moyenne mobile (habituellement à 14 jours).
Wilder a trouvé que les valeurs hautes de l’ATR apparaissent souvent lors de creux suivant des ventes “panique”.
Des valeurs basses de l’ATR vont fréquemment de pair avec de longues périodes d’évolution latérale des cours telles qu’on en rencontre au moment des sommets et après des phases de consolidation.